Котировки российских пятилетних кредитных дефолтных свопов (CDS) возвращаются к докризисному уровню, составив вчера порядка 200 базисных пунктов (2% вероятности дефолта).

Как пишет "Коммерсант", аналитики уверены, что премия за риск для российского суверенного и квазисуверенного долга будет снижаться и далее, несмотря на планы РФ наращивать суверенные заимствования в 2010 году.

Как отмечается, лидером по рискам для западных инвесторов остается украинский рынок евробондов – котировки украинских CDS превышают 1200 пунктов, что соответствует 12% риска дефолта.

CDS появились около десяти лет назад, они ориентированы на держателей облигаций, которым требуется дополнительная защита от дефолтных рисков. По этим контрактам продавцы кредитной защиты соглашаются на выплату покупателю определенной суммы в случае наступления дефолта, за это покупатель перечисляет продавцу премию.