С баснями про низкий уровень просрочки, который, по официальным данным российской отчетности банков, не превышает 5 – 6%, покончено. ЦБ, наконец, внял требованиям раскрыть истинное положение дел с качеством кредитов, выданных банками. Он опубликовал обзор, где представил данные о кредитном риске в соответствии с международными стандартами. Правда, пока эта неслыханная доселе открытость в наибольшей степени проявилась только в отношении кредитов населению.
НОВАЯ ПЕСНЯ О ГЛАВНОМ
Оказывается, в той или иной степени просрочено 56,5% розничных кредитов на 2 трлн руб. Большая часть этой просрочки – задержки платежей до 30 дней по кредитам на 1,5 трлн руб. Они объясняются не только неважной финансовой дисциплиной заемщиков и состоянием их личного бюджета, но и техническими причинами. Большинство предпочитает оттягивать неприятный момент расставания с собственными деньгами до последнего. Зачастую взнос в погашение задолженности совершается за день – два до "часа Икс" или сразу после него, что чревато технической просрочкой платежа.
А вот просрочка больше 30 дней – это уже серьезно. С точки зрения банка, это повод не только для штрафа, но и для контакта с должником. Таких долгов в портфелях банков на 1 октября накопилось почти 11%. По российским стандартам отчетности, показывающим только размер просроченного платежа, а не всю сумму проблемного долга, просрочка физлиц куда меньше – всего лишь 6,4%.
По-настоящему проблемными долги становятся, когда просрочка по ним превышает 90 дней. Такие кредиты в международной практике называются "неработающими" (non-performing loans, NPL), именно они позволяют судить о качестве кредитных портфелей и оценивать потери банка из-за плохих долгов. Доля NPL в розничном портфеле российских банков на 1 октября составляет 9,1%, а без учета Сбербанка – 11,3%. В международной практике пороговое значение, позволяющее говорить о кризисе плохих долгов, – это 10% неработающих кредитов от совокупного кредитного портфеля. Выходит, правы те, кто считает, что вторая кризисная волна уже накрыла банки.
 
ПОСЛЕДНЕЕ ТАНГО ЗА КЭШ
Несмотря на это, по мнению ЦБ, худшего кризисного сценария все-таки удастся избежать. Глава ЦБ Сергей Игнатьев заявил, что банки близки к пику роста просрочки. Из-за дополнительного поступления денег в систему, рост которого традиционно приходится на конец года, уже в январе может быть зафиксировано снижение просрочки. Но пока ее уровень продолжает расти – в сентябре просрочка по международным стандартам выросла с 9% до 9,1% портфеля. Правда, в абсолютных цифрах ее показатель снизился – на 2 млрд руб., до 300,9 млрд руб.
Но это еще не повод для радости – осенью начался новый сезон распродажи плохих долгов перед закрытием финансового года. Как раз в сентябре крупный портфель с просрочкой – на 5 млрд руб. – продал "Райффайзенбанк", и эта сделка повлияла на данные отчетности.
Розничные портфели банков продолжают сокращаться на фоне сжатия потребительского спроса, а это значит, что доля плохих долгов еще какое-то время продолжит рост. Этот вывод следует из данных обзора ЦБ, где впервые представлена структура розничных кредитов. Розничный портфель в целом в сентябре сократился на 1,1%, но в отдельных сегментах кредитования наблюдается разная динамика.
Сравнительно неплохо чувствует себя сектор потребительского кредитования – его объем сократился менее чем на 1%, а вот портфель автокредитов уменьшается гораздо быстрее – за месяц он сократился на 2,7% до 559 млрд руб. Остаются популярными кредиты наличными – с их помощью многие заемщики пытаются поправить финансовое положение.
РОМАНС ПРО ДЫРУ И БАЛАНС
Коллекторы ожидают оживления в рознице не раньше 2011 года, к этому времени большую часть неработающих кредитов банкам придется начать списывать за счет резервов. Доля списаний в портфелях наиболее активных в рознице банков может быть значительна. Эксперты оценивают уровень NPL у этих банков в среднем в 20%. Например, у "МДМ Банка" неработающие кредиты в розничном портфеле занимают 19,1%. У "ХКФ Банка" – 15%. Последний в первом полугодии уже провел списание, без него цифра была бы больше – 19,4%. Это – размер потенциальных потерь, которые банки ожидают по розничному портфелю.
Ситуация осложняется тем, что уровень созданных резервов не в полной мере покрывает просрочку. Сейчас провизии составляют только 74% от объема NPL, так как банки создают провизии с учетом срочности проблемной задолженности и обеспечения по кредитам. Не исключено, что в первом полугодии банки продолжат наращивать резервы на потери по ссудам. Спасти за счет реструктуризаций и переговоров с должниками банки надеются только 25 – 30% проблемной задолженности. C ними соглашаются рейтинговые агентства: по оценке Moody′s, в сегменте автокредитования, в котором просрочка на фоне сокращения портфеля росла особенно быстро, дефолты составят 15%, и около 70% этой задолженности банкам придется списать в убыток. В сегменте необеспеченного кредитования уровень списаний может быть еще выше.
ПЕСЕНКА СПЕТА
Данные о качестве кредитов, раскрытые ЦБ, в целом совпали с ожиданиями рынка. Ранее эксперты строили свои прогнозы на основе отчетности отдельных банков и данных о качестве кредитов, которые ЦБ делит на пять категорий. Худшие из них, четвертую и пятую категории, банкиры относят к просрочке по международным стандартам. Кредиты худшего качества составляют 8,7% кредитного портфеля. К концу года эта доля вырастет до 13%, считают в ЦБ.
Однако банкиры утверждают, что этот показатель не учитывает большой объем реструктурированных кредитов, часть которых так и не будет возвращена. С учетом этой категории просрочка в совокупном портфеле банков составляет уже 18%. Аналогичные оценки дают и рейтинговые агентства. Пока банки пользуются льготным режимом резервирования и продолжают активно реструктурировать кредиты, провизий на потери создается явно недостаточно. Однако сколько веревочке ни виться, все равно конец будет, – в виде новых банкротств и санаций банков из первой сотни.
Качество кредитов физлицам | Задолженность по ссудам | Резервы | | млрд руб. | % всего портфеля | млрд руб. | % соотв. портфеля | | Розничные кредиты в однородных портфелях | 3 325 | 100,0 | 287,4 | 8,6 | | ссуды без просроченных платежей | 1 445 | 43,5 | 14,9 | 1,1 | | ссуды с просрочкой до 30 дней | 1 495 | 45,0 | 21,5 | 1,4 | | ссуды с просрочкой от 31 до 90 дней | 59 | 1,8 | 15,8 | 26,6 | | ссуды с просрочкой от 91 до 180 дней | 62 | 1,9 | 33,8 | 54,2 | | ссуды с просрочкой свыше 180 дней | 239 | 7,2 | 199 | 83,4 |
ИСТОЧНИК: ЦБ РФ, НА 1 ОКТЯБРЯ 2009 Г |
